SABER MAS DE...

Cuentas remuneradas
-----------
Domiciliación de nóminas
-----------
Depósitos bancarios
-----------
Hipotecas
-----------
Planes de pensiones
-----------
Seguros
-----------
Tarjetas de crédito








Logo Banco Espirito Santo

El Banco Espirito Santo ofrece varias alternativas de inversión, entre ellas los fondos de inversión. Pero hoy vamos a analizar más precismente, las de renta fija.

En los siguientes artículos veremos los de renta mixta y los de renta variable.

Los fondos de inversión con renta fija, ya mencionamos que son destinados a personas con un perfil conservador, aunque en el sitio del Banco Espirito Santo, utilizan una clasificación mas extensa:

MC: Muy Conservador; C: Conservador; C/M: Conservador/Moderado; M: Moderado; E: Equilibrado; E/D: Equilibrado/Dinámico; D/A: Dinámico/Arriesgado; A: Arriesgado; MA: Muy Arriesgado.

Pero nosotros seguiremos con nuestra clasificación de C: conservador, M: moderado y A: agresivo o arriesgado. Al riesgo lo asimilaremos como bajo, medio o alto. Esto nos permite un simplificar el análisis.

 

Siguiendo con los fondos con renta fija, observamos que el BES, ofrece cuatro alternativas:

Imagen vía: BES, extraída el 11 de junio de 2009

Como vemos tenemos opciones a corto plazo, 1 año, con un riesgo bajo; a mediano plazo, con una duración (recomendada) mayor a 1 año de riesgo bajo; y a largo plazo, con un horizonte que debería oscilar entre 1 y 3 años, de riesgo bajo/mediano.

Bien, ahora analizaremos las rentabilidades que nos ofrece cada alternativa.

Para la opción I, E.S. LIQUIDEZ, FI, la rentabilidad (mensual) en mayo del 2009 es del 0.10%, que anualizada nos daría un 1.22%, disminuyendo la rentabilidad obtenida durante el 2008 (3.31%). Es decir que por cada 1000 (mil) euros invertidos, obtenemos 12.20 euros de rentabilidad. Tiene una comisión anual de gestión de 0.55% y de depósito de 0.05%, o sea que en un año nos quedaría unos 6 euros de ganancia (valores aproximados). La inversión mínima es de 10 euros, nada más.

En la opción II, DINERO PLUS, FI, la cosa no varía mucho, en cuanto al mínimo de inversión y las comisiones que cobra el BES. Pero si varía en el riesgo y la rentabilidad. La rentabilidad de mayo de este año es de 0.7%, lo que anualizada nos quedaría en 8.857%. Cada 1000 (mil) euros invertidos, obtendríamos 88.57 euros de rentabilidad (de continuar la tendencia de mayo). En el 2008 la rentabilidad fué del 2.90%. Pero el riesgo no es el mismo del caso anterior, aquí aumenta un poco, ya que la calificación que reciben los bonos donde se ha volcado el dinero no es tan alta como la de la primera opción.

La opción III, FONDTESORO LARGO PLAZO, FI, tuvo una rentabilidad en el 2008 del 7.16%, pero en mayo la rentabilidad es del -0.90%, siendo el segundo mes consecutivo con cierre negativo y el tercero del año. El riesgo de la cartera es mayor al de la opción II, mientras que el comportamiento de la rentabilidad es tambien mayor al de la opción 2, salvo por la comparación que resulta de contrastar con el mes de mayo. La comisiones son mayores del 1.15% (gestión) y del 0.10% (depósito). La inversión mínima es de 10 euros.

Y la opción IV, EUROBONOS, FI, tambien presenta una rentabilidad negativa en el mes de mayo. Su rentabilidad del 2008 fué del 5.8%. Tengase en cuenta que en esta opción aparecen algunos derivados y su riesgo crece en función a las opciones anteriores. De todas las ofertas, esta es la más arriesgada.

Pues bien, aquí ya tienen más opciones para que analicen en que invertir. Te recomendamos que veas todos nuestros informes sobre diversos fondos de inversión, para un mejor análisis.

Los cálculos realizados anteriormente, son de ejemplo y para clarificar el análisis. Se recomienda su confirmación con la entidad, ante cualquier consulta.

Pulsa aquí para imprimir este artículo

  • No hay comentarios todavía ...